При покупке золота через ОМС НДС не уплачивается. При продаже и покупке выплачиваются значительные комиссионные. Этот вариант подходит только для долгосрочных инвестиций.
Покупка / продажа физического золота на Московской бирже | Инвестиции в драгоценные металлы (GLDRUB_TOM, SLVRUB_TOM)
Недавно российские инвесторы получили возможность покупать и продавать физическое золото и серебро на Московской бирже.
В этом случае вы покупаете не бумажную, а реальную ценность, которая хранится в специальных хранилищах в Москве и Лондоне.
Контракты на золото и серебро на Московской бирже котируются в рублях, но цена золота указана в списке, а не внутри страны, как если бы вы покупали у банков.
Плюсы этого способа инвестирования
- Минимальные издержки, по сравнению с другими инструментами. Так, покупая ETF или ПИФ, инвестор должен платить за управление фондом; Покупая золото на бирже, вы платите только комиссию за торговую операцию, которая может составлять сотые доли процента от суммы сделки, в зависимости от выбранного вами брокера и тарифа.
- Открытие обезличенного металлического счет а (ОМС) или покупка слитков в банке вынуждает владельца продать его только тому банку, где оно было куплено, по курсу, который будет в банке на момент продажи.
- Фьючерсные контракты ограничены по времени – инвесторы вынуждены покупать новые, когда срок старых истечет.
- Плата за хранение, управление и НДС при покупке золота на бирже отсутствует.
- Покупка драгметалла доступна неквалифицированным инвесторам.
Минимальное количество золота, торгуемого на бирже, составляет 10 граммов, а серебра — 100 граммов.
Существует даже возможность доставки физического золота покупателю. Помимо расходов на хранение.
Налоги
- При торговле драгоценными металлами у частного инвестора возникает налог на доход (НДФЛ) в размере 13%.
- Доход, полученный от владения металлом в период более трех лет, подлежит имущественному вычету.
- При нахождении драгоценного металла на банковском счете более 3 лет доход освобождается от уплаты НДФЛ.
- Брокер НЕ выступает налоговым агентом для инвестора при операциях с драгоценными металлами, но предоставляет всю необходимую документацию для подачи налоговой декларации формы 3-НДФЛ.
Драгоценные металлы хранятся на специальном брокерском счете драгоценных металлов — отдельном банковском счете драгоценных металлов, открытом брокером в банке.
Коды GLDRUB_TOM для золота и SLVRUB_TOM для серебра.
Можно покупать металлы в ИСС и получать скидки ИСС, но трехлетний льготный период (LDF) не распространяется на драгоценные металлы.
Какие знания о спотовом рынке золота и серебра необходимы инвестору?
Главная особенность спот-рынка заключается в том, что вы можете покупать или продавать физические драгоценные металлы, которые вы можете получить в свои руки. При торговле золотом и серебром предполагается, что продавец продает, а покупатель фактически получает граммы, килограммы или тонны стоимости металла. Наименьшая партия серебра должна быть не менее 100 граммов, а наименьшая партия золота — не менее 10 граммов.
- Удобство совершения сделок с использованием онлайн платформы для торговли. Нет необходимости лично куда-то идти, ехать, подписывать бумаги и т.д.
- Гораздо меньшая разница между ценой приобретения и ценой продажи, чем в банках, благодаря конкуренции между участниками биржевых торгов.
- Единый брокерский счет позволяет совмещать операции с драгметаллами и инвестиции в другие активы, торгуемые на Мосбирже, и пользоваться одним обеспечением для всех контрактов. Таким обеспечением может быть и сам драгметалл.
- Доступ к применению кредитного плеча при совершении сделок.
- Проведение торговых операций без покрытия.
Цель спотовых операций с драгоценными металлами
Драгоценные металлы продаются и покупаются в Мосбирже в рублях. Драгоценные металлы могут быть использованы для защиты ваших сбережений от обесценивания и потери стоимости. Эти защитные активы также могут быть использованы для диверсификации вашего инвестиционного портфеля путем хеджирования рисков и возможных потерь во время кризиса.
Добавление драгоценных металлов в ваш инвестиционный портфель имеет следующие преимущества:
- Долгосрочная компенсация инфляционных рисков.
- Надежная диверсификация инвестпортфеля.
- Снижение потерь при нестабильности рынка.
- Обеспечение ликвидности без кредитования.
- Повышение общей доходности инвестиционных вложений.
Эксперты советуют включать от 5% до 15% драгоценных металлов в общий инвестиционный микс при формировании инвестиционного портфеля.
Кому доступны биржевые операции с золотом и серебром?
Клиенты брокерской фирмы могут торговать на фондовой бирже, независимо от того, являются ли они физическими или юридическими лицами. Однако они могут быть нерезидентами и не являться квалифицированными инвесторами.
Первое, что необходимо, — это интерес к рынку драгоценных металлов и желание зарабатывать деньги. В этом случае требуется начальный капитал и определенная стратегия формирования инвестиционного портфеля.
Для получения немедленного доступа к торговле золотом и серебром вам необходимо следующее:
- Заключение официального брокерского договора.
- Согласование порядка ведения расчетов.
- Техническая платформа онлайн доступа к торговле.
Преимущества биржевой покупки золота
- Цена металла соответствует мировым биржам, в частности Лондонской бирже металлов;
- Разница между рыночным предложением на покупку и продажу минимальна и не идет в сравнение с российскими банками;
- Нулевые комиссии за хранение и управление активом, а также отсутствие НДС при покупке GLD/RUB;
- Возможность создания общего брокерского счета для сделок с золотом и другими финансовыми инструментами;
- У таких сделок нет срока исполнения и необходимости обеспечения, как у «золотых» фьючерсных контрактов;
- Удобство для спекулянтов: проведение сделок без покрытия (шорт золота).
- Доступ к торговле золотом через биржу предоставляют не все брокеры. Такая возможность есть у Открытие, АК БАРС Финанс, КИТ Финанс, ИК Риком Траст, ITI Capital;
- Высокая цена 1 лота — в данный момент недалеко от 50 000 руб. Возможно, в будущем лот будет сокращен до 1 грамма, но пока имеем то, что есть;
- Биржевые активы GLD/RUB не учитывается в депозитарии. Иными словами: банкротство брокера может повлечь за собой потерю купленного на бирже золота;
- Обязанность по уплате НДФЛ и декларированию доходов.
Еще несколько заметок.
Можно предположить, что Сбербанк включает в маржу премию за надежность, но средняя разница в процентных ставках в российских кредитных организациях составляет 5-10%. В краткосрочной перспективе потери просто огромны.
Сравнение с другими способами:
Золотые фонды, срок анализа которых составляет несколько лет, также имеют значительные комиссионные за управление. Золотой фонд Сбербанка, например, имеет годовую комиссию за управление в размере 1,65%, а при операциях с паями могут применяться скидки и надбавки. Аналогичный фонд Райффайзен имеет комиссию за управление 3,6% в год и состоит на 90% из двух американских ETF примерно в равных долях.
- Драг. металлы не включаются в систему государственного страхования вкладов (ФЗ № 177);
- Внутренний банковский курс очень невыгоден;
- Продажа золота на ОМС возможна только в том банке, где был открыт счет. Если другой банк предлагает более выгодные котировки, продать ОМС через него будет невозможно.
В настоящее время на рынке существует ряд золотых биржевых фондов с комиссией за управление в размере 1 % и менее, например, от Тинькофф или ВТБ Капитал. Однако срок их жизни еще очень мал, поэтому пока рано сравнивать доходность с другими инструментами.
